تحلیل فاندامنتال (Fundamental Analysis) یکی از روش‌های تحلیلی مهم برای سرمایه گذاران و معامله گران است که برای ارزیابی ارزش ذاتی یک دارایی استفاده می‌شود. این روش تحلیلی، با بررسی عوامل اقتصادی، مالی و سایر عوامل کیفی و کمی مرتبط، به درک بهتری از وضعیت واقعی یک دارایی کمک می‌کند. با در نظر داشتن این موضوع بهتر است بدانید که هدف اصلی تحلیل فاندامنتال، تعیین ارزش واقعی و دقیق یک دارایی است تا با کمک آن سرمایه گذاران و معامله گران بتوانند تصمیمات بهتری در خصوص معاملات خود بگیرند.
در این بین تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال یکی از روش‌هایی است که سرمایه گذاران از آن برای خرید ارز دیجیتال استفاده می‌کنند تا بتوانند در بازار پرتلاطم و پر نوسان کریپتو با آگاهی کافی معاملات خود را آغاز کنند و ریسک‌های معاملاتی را تا حد زیادی کاهش دهند.
بازار ارزهای دیجیتال یکی از انواع بازارهای مالی است که تحت تاثیر عوامل متعددی قرار می‌گیرد و ممکن است با یک اخبار یا رویداد روند قیمتی متفاوتی را در پیش بگیرد که تمامی این مسائل تحلیل فاندامنتال را شکل می‌دهند. به طور مثال با شیوع ویروس کرونا در سال 2020 افراد زیادی در سراسر دنیا باید در خانه‌های خود می‌مانند و نمی‌توانستند به سرکار بروند و بسیاری از کسب و کارها ورشکست شدند از همین رو نرخ بیکاری افزایش پیدا کرد. با در نظر داشتن این موضوع افراد برای رفع مایحتاج زندگی، سرمایه خود را از بازارهای مالی خارج کردند و سرمایه گذاری بر روی دارایی‌های دیجیتالی را متوقف کردند.
در این صورت بازار ارزهای دیجیتال با روند نزولی مواجه شده و سرمایه گذاران و معامله گران ضررهای زیادی متحمل شدند. البته در این شرایط سرمایه گذارانی که در خصوص شاخص‌ها و تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال اطلاعات کافی داشتند تو انستند از این موقعیت استفاده کنند و سودهای زیادی دریافت کنند. بنابراین می‌توان گفت شاخص تحلیل فاندامنتال از اهمیت زیادی برخوردار است و سرمایه گذاران و معامله گران با بررسی شاخص‌های تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال می‌توانند نقاط مناسب برای ورود و خروج به بازار را پیش بینی کنند. بنابراین ما در این بخش قصد داریم چند مورد از مهم‌ترین شاخص‌های تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال را به شما معرفی کنیم.
نرخ بهره (Interest rate) یکی از مهم‌ترین شاخص‌های تحلیل فاندامنتال است و به عنوان یکی از روش‌های مهم سیاست گذاری اقتصادی شناخته می‌شود که بانک‌های مرکزی از آن برای کنترل تورم، حفظ ارزش زمانی پول و مدیریت نرخ ارز استفاده می‌کنند. به صورت کلی تغییرات در نرخ بهره می‌تواند تاثیرات گسترده‌ای بر اقتصاد و بازارهای مالی داشته باشد، بنابراین درک صحیح نرخ بهره و تاثیرات آن برای سرمایه گذاران و سیاستمداران بسیار مهم است.
با در نظر داشتن این موضوع بهتر است بدانید که سالیانه میزان نرخ بهره توسط سازمانی به نام فدرال رزرو در آمریکا اعلام می‌شود. از همین رو اکنون ممکن است این سوال برایتان مطرح شود که میزان نرخ بهره چه تاثیر بر اقتصاد دنیا و بازار ارزهای دیجیتال دارد و یادگیری آن چه کمکی به ما می‌کند؟
در پاسخ به این سوال باید بگوییم سازمان فدرال رزرو سالانه میزان نرخ بهره را اعلام می‌کند، از همین رو با افزایش نرخ بهره افرادی که سرمایه خود را درون بانک‌ها سپرده‌گذاری کرده‌اند باید سود بیشتری دریافت کنند و در مقابل وام گیرندگان نیز باید سود بیشتری پرداخت کنند. در این صورت سرمایه گذاران با بررسی شاخص نرخ بهره به این نتیجه می‌رسند که اگر دارایی خود را به جای سرمایه گذاری بر روی دارایی‌هایی همچون ارزهای دیجیتال در بانک‌ها نگهداری کنند سود بیشتری دریافت می‌کنند.
از همین رو سرمایه از بازارهای معاملاتی جمع آوری شده و به بانک‌ها انتقال داده می‌شود. در صدد این اتفاق تورم نیز افزایش پیدا می‌کند و بازارهای مالی همچون بازار ارزهای دیجیتال به دلیل کاهش تقاضا با ریزش شدیدی مواجه می‌شوند. برهمین اساس می‌توان گفت شاخص نرخ بهره از اهمیت بسیار زیادی برخوردار است و بررسی آن می‌تواند تاثیرات زیادی در روند سرمایه گذاری افراد بر جای بگذارد.
شاخص نرخ بازگشت سرمایه (Return on Investment) یکی از مهم‌ترین شاخص‌های مالی است که به سرمایه گذاران و مدیران کمک می‌کند تا کارایی و سودآوری یک سرمایه گذاری را ارزیابی کنند. به بیان ساده، نرخ بازگشت سرمایه نشان دهنده میزان سود یا زیان حاصل از یک سرمایه گذاری نسبت به هزینه اولیه آن است. برای درک بهتر این موضوع قصد داریم نرخ بازگشت سرمایه را با مثالی به شما توضیح دهیم.
به صورت کلی با خود فرض کنید که سه سال پیش یک واحد اتریوم را به مبلغ 20 میلیون تومان خریداری کرده‌اید و پس از گذشت سه سال هر واحد اتریوم 100 میلیون تومان شده است. از همین رو می‌توانید به این نتیجه برسید که این نوع سرمایه گذاری موفق بوده و در این صورت نه تنها سرمایه اولیه شما بازگشته بلکه از این معامله سود بسیار زیادی را نیز دریافت کرده‌اید.
شاخص میزان عرضه و تقاضا (Supply and Demand) در ارزهای دیجیتال به تحلیل و بررسی تعامل بین تعداد توکن‌ها یا کوین‌های موجود که به آن عرضه میگویند و میزان تمایل و توانایی خریداران برای خرید دارایی‌ها که به آن‌ها تقاضا میگویند می‌پردازد. به صورت کلی این شاخص یکی از مهم‌ترین عوامل تعیین کننده قیمت ارز دیجیتال و ارزش آن است زیرا اگر عرضه رمز ارزها کاهش پیدا کند و تقاضا افزایش یابد ارزهای دیجیتال ممکن است با رشد قیمتی روبرو شوند.
در مقابل اگر عرضه رمز ارزها افزایش پیدا کند و تقاضا کاهش یابد ممکن است بازار با روند نزولی مواجه شود. از همین رو این شاخص به تحلیلگران و سرمایه گذاران کمک می‌کند تا تصمیمات آگاهانه‌تری درباره خرید یا فروش ارزهای دیجیتال بگیرند و به پیش بینی روندهای بازار بپردازند.
تحلیل فاندامنتال و تحلیل تکنیکال دو رویکرد اصلی در ارزیابی و سرمایه گذاری در بازارهای مالی از جمله ارزهای دیجیتال می‌باشند که هر کدام از این روش‌ها دارای ویژگی‌ها، ابزارها و اهداف خاص خود هستند. به صورت کلی تحلیل تکنیکال (Technical Analysis) روشی برای بررسی و پیش بینی حرکت‌های آینده قیمت‌ها در بازارهای مالی است که بر اساس تحلیل داده‌های قیمت انجام می‌شود.
این روش به منظور شناسایی روندها و نقاط ورود و خروج مناسب برای معاملات به مطالعه الگوها و شاخص‌های قیمتی می‌پردازد. با در نظر داشتن این موضوع بهتر است بدانید که تحلیل تکنیکال بیشتر در بازارهای بورس، فارکس و ارزهای دیجیتال مورد استفاده قرار می‌گیرد و به سرمایه گذاران و معامله گران کمک می‌کند تا تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند.
اما تحلیل فاندامنتال (Fundamental Analysis) یک روش متفاوت برای ارزیابی ارزش ذاتی یک دارایی با بررسی عوامل اقتصادی، مالی و مدیریتی است. این روش به سرمایه‌گذاران و تحلیلگران کمک می‌کند تا بتوانند ارزش واقعی یک دارایی را تعیین کرده و بر اساس آن، تصمیمات آگاهانه‌تری در خصوص سرمایه گذاری خود بگیرند. البته تحلیل فاندامنتال معمولا برای سرمایه گذاری‌های بلند مدت کاربرد دارد و به بررسی عواملی می‌پردازد که می‌تواند بر عملکرد و پایداری بلند مدت یک دارایی تاثیر بگذارد.
تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال به بررسی و ارزیابی عوامل بنیادی و اقتصادی مرتبط با یک ارز دیجیتال برای تعیین ارزش ذاتی و پیش بینی پتانسیل رشد آن می‌پردازد. این روش تحلیلی شامل بررسی ویژگی‌های فنی، وضعیت بازار، شاخص‌های مختلف و دیگر عوامل اساسی است که می‌تواند بر عملکرد و موفقیت یک ارز دیجیتال تاثیر بگذارد. از همین رو برای تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال افراد باید عوامل تاثیر گذار در بازار را بررسی کنند تا بتوانند به پیش بینی روند بازار بپردازند.
تحلیل فاندامنتال یکی از مهم‌ترین روش‌های ارزیابی ارزهای دیجیتال است که به سرمایه گذاران و معامله گران کمک می‌کند تا ارزش واقعی یک دارایی را شناسایی کنند. این روش با بررسی عواملی همچون تیم توسعه، نرخ بهره، میزان پذیرش، نرخ بیکاری، اقتصاد کلان و وضعیت اقتصادی پروژه، دید عمیق‌تری نسبت به آینده آن رمز ارز ارائه می‌دهد. با در نظر داشتن این موضوع بهتر است بدانید یکی از مهم‌ترین مزایای تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال، کاهش ریسک سرمایه گذاری است، این روش تحلیلی با بررسی دقیق داده‌های مالی تا حد زیادی به کاهش ریسک‌های معاملاتی می‌پردازد.
همچنین، تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال به شناسایی فرصت‌های سرمایه‌گذاری بلندمدت کمک می‌کند و از تصمیم‌گیری‌های احساسی جلوگیری می‌نماید. بنابراین با استفاده از این روش، سرمایه گذاران و معامله گران می‌توانند پروژه‌های قوی را از موارد پرریسک تفکیک کرده و بر اساس داده‌های معتبر، استراتژی‌های معاملاتی بهتری تدوین کنند و بهترین نقاط ورود و خروج به بازار را شناسایی کنند.
تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال در کنار داشتن مزایای متعدد، معایبی نیز به همراه دارد، به صورت کلی از آنجایی که این روش تحلیلی به جمع آوری و تحلیل داده‌های مالی، اقتصادی و فنی نیاز دارد ممکن است بررسی این اطلاعات زمان‌بر و کمی پیچیده باشد. همچنین درک عمیق داده‌های مالی، گزارش‌های اقتصادی و اطلاعات فنی ممکن است برای تحلیلگران و سرمایه گذاران تازه کار کمی دشوار به نظر برسد، حتی گاهی اوقات ممکن است عدم داشتن اطلاعات کافی منجر به تحلیل و بررسی نادرست بازار شود و ضررهای زیادی به وجود آید.
البته تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال بیشتر بر تحلیل عوامل بلند مدت و بنیادی تمرکز دارد و در این صورت ممکن است این روش تحلیلی نوسانات و تغییرات کوتاه مدت قیمت‌ها را در نظر نگیرد و تمرکز را تنها بر روی عوامل بلند مدت بگذارد. از همین رو می‌توان گفت این روش تحلیل ارزهای دیجیتال برای سرمایه گذارانی که از استراتژی معاملاتی کوتاه مدت استفاده می‌کنند مناسب نیست.
تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال به جای استفاده از ابزارهای پیچیده تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال به بررسی عوامل بنیادی و تاثیر گذار همچون اخبار، تیم توسعه دهنده، وایت پیپر و غیر می‌پرداز،. برهمین اساس برای پیش بینی شرایط بازار به کمک این روش تحلیلی سرمایه گذاران و معامله گران باید به دنبال آموزش تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال باشند تا بتوانند اطلاعات خود را افزایش دهند و تحلیل دقیق‌تری از شرایط بازار داشته باشند. با در نظر داشتن این موضوع اکنون ممکن است این سوال برایتان به میان آید که آموزش تحلیل فاندامنتال چقدر زمان می‌برد؟
بهتر است بدانید زمان دقیقی را نمی‌توان برای آموزش تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال مشخص کرد و این موضوع تنها به نوع یادگیری خود فرد بستگی دارد گاهی اوقات ممکن است یک فرد در مدت زمان کوتاهی تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال را به درستی یاد بگیرد اما در مقابل فرد دیگری در مدت طولانی‌تری این روش تحلیلی را یاد گیرد.
برای یادگیری تحلیل فاندامنتال، سرمایه گذاران و معامله گران می‌توانند از منابع متنوعی استفاده کنند که این منابع شامل کتاب‌ها، دوره‌های آموزشی آنلاین، وبینارها و وبسایت‌های معتبر است. با در نظر داشتن این موضوع منابع متفاوتی که در چندین سال اخیر برای تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال طراحی شده به سرمایه گذاران کمک می‌کنند تا بتوانند اصول و تکنیک‌های تحلیل فاندامنتال را به درستی یاد بگیرند و توانایی‌های خود را در ارزیابی ارزش ذاتی دارایی‌ها تقویت کنند.
تحلیل فاندامنتال ارزهای دیجیتال با توجه به ویژگی‌ها و شاخص‌های خاص این دارایی‌ها، می‌تواند ابزار مفیدی برای سرمایه گذاران باشد تا آن‌ها بتوانند ارزش ذاتی و پتانسیل رشد یک ارز دیجیتال را ارزیابی کنند. البته بازار کریپتوکارنسی از نوسانات زیادی برخوردار است برهمین اساس برای پیش بینی دقیق شرایط بازار و کاهش درصد خطا سرمایه گذاران و معامله گران بهتر است در کنار بررسی تحلیل فاندامنتال ارز دیجیتال به بررسی ابزارها و سبک‌های مختلف تحلیل تکنیکال نیز بپردازند تا بتوانند اطلاعات دقیق‌تری کسب کنند.
